ATR (Average True Range)
Indicador criado por J. Welles Wilder que mede a volatilidade de um ativo pela amplitude média de suas oscilações. Calcula, para cada período, a "amplitude verdadeira" (a maior distância entre máxima e mínima do dia, incluindo eventuais gaps em relação ao fechamento anterior) e tira a média, classicamente de 14 períodos. O ATR mede tamanho de movimento, nunca direção.
Exemplo Prático
Uma ação com ATR diário de R$ 0,80 costuma percorrer cerca de oitenta centavos por pregão. Analistas usam essa régua de forma descritiva para dimensionar distâncias de stop e comparar a agitação atual com a histórica: um ATR que dobra conta que o ativo mudou de temperamento.
PlatomAI Explica
É a passada média do caminhante. Não diz para onde ele vai, diz o tamanho do passo que ele costuma dar. Conhecer a passada evita dois erros clássicos de leitura: esperar sprints de quem anda devagar e se assustar com passos largos de quem sempre andou assim. Volatilidade não é risco de direção; é a largura natural do caminho daquele ativo.